继“美丽中国”后，“新型城镇化”成为近期市场关注的又一大热点。昨日的大涨中，城镇化的水泥、地产等股拉升，赚足眼球。我们认为，建筑建材、房地产、工程机械、智能设备等板块有望成为A股的新“四朵金花”，将迎来反复的炒作，值得投资者持续关注!
据中共中央党校某报评论称，预计新型城镇化在未来10年能够释放40万亿元的投资需求，这将是一个长期的利好支撑因素。首先，从历史经验上看，中国城镇化与大规模基础设施建设分不开，即使新一轮城镇化有着更为全面意义，但基建还是重头戏之一。近期水泥股的反复走强说明了此点。其次，虽然短期内房地产政策仍然会以限购限贷等措施维持偏紧的状态，但二三线房企将在新的城镇化过程获得良机。再次，在新一轮城镇化建设中，工程机械类公司下游需求将得到改善，如机械股柳工昨日放量涨停。最后，同过去相比，新型城镇化建设，不仅包含规模建设，也包括“智慧城市”为代表的质量建设。这将引发对智能设备以及新的消费升级。
城镇化给力A股 水泥变身“托举哥”
昨日，上证指数低开高走，收盘上扬2.87%。水泥板块成为股市反弹的领头羊，建筑建材板块也表现抢眼，两板块当日的涨幅分别高达8.06%、4.96%。个股方面，天山股份(000877)、江西水泥(000789)、祁连山(600720)、中泰桥梁(002659)和巢东股份(600318)等多只个股纷纷涨停。分析人士认为，中央政治局会议关于“城镇化”议题是推动水泥、建材板块上涨的重要原因。从市场反应看，机构资金也表现出了对“城镇化”的认可，当日的公开交易信息显示，有两家机构买入巢东股份600万元。
水泥建材双双大涨
水泥板块是昨日A股涨幅最大的板块，板块内的天山股份、福建水泥(600802)、江西水泥等10只个股涨停，而行业龙头股海螺水泥(600585)则涨4.88%。板块个股股价上涨的同时成交也明显放大，如当天涨停的天山股份，成交额达到2.7亿元，较前一个交易日的9778万元增加170%。
从成交额排行来看，海螺水泥、金隅股份(601992)、冀东水泥(000401)位居前三，分别成交9.6亿元、4.4亿元和3.5亿元，涨幅则分别为4.88%、9.93%、8.22%。成交金额较小的个股为ST当代(000673)、博闻科技(600883)和柘中建设(002346).
建筑建材与水泥板块高度关联，该板块也是昨日表现比较抢眼的板块。个股方面，中泰桥梁、太空板业(300344)、宁波建工(601789)、北京利尔(002392)等9只个股涨停，成交额也都有明显的放大。不过，板块中大市值的中国建筑(601668)、中国铁建(601186)、中国中铁(601390)等涨幅相对偏小，分别为1.85%、3.76%和3.45%。
城镇化主题被认为是昨日水泥和建材行业大涨的重要原因。12月4日召开的中央政治局会议认为，要积极稳妥推进城镇化，增强城镇综合承载能力，提高土地节约集约利用水平，有序推进农业转移人口市民化;要大力保障和改善民生，加强房地产市场调控和住房保障工作。城镇化推进，也对房地产、水泥和建材板块形成了一定利好。
机构阶段看好水泥建材
天弘基金高级策略分析师刘佳章告诉证券时报记者，城镇化的提出促使水泥、建材等板块上涨，中国目前城镇化率只有50%，未来还有很大成长空间，并且近些年三四线城市得到了较快的发展，对城镇化会有很大的助推作用。
大成基金认为，后市仍应阶段性地将配置重心向业绩确定的超低估值蓝筹股转移，水泥、机械等行业的龙头股尤其值得关注。公开交易信息显示，昨日巢东股份的前五大买入席位中，有两个机构席位现身其中，两者分别买入429万元、158万元。
深圳一位基金经理表示，在股市仍然可能出现反复的情况下，城镇化主题中一些低估值的蓝筹板块值得看好。一些品种目前具有低市盈率、低市净率、高股息率的“两低一高”特征，具备典型的蓝筹配置价值。
申银万国证券研报认为，中国城镇化仍处加速发展期，未来投资空间可期。2011年中国城镇人口达到6.6亿人，首次超过农村人口，城镇化比率达到了51.3%，与2010年全球平均水平持平。自1995年我国城镇化率进入30%之后，目前城镇化率仍然停留在加速发展期的后半段，未来投资空间仍然巨大。
